FINRA

FINRA é a organização autorreguladora que supervisiona os broker-dealers norte-americanos sob delegação da SEC. Para afiliados de prop trading, sua relevância é mais restrita do que a do CFTC: FINRA importa quando uma prop firm estabelece parceria com um broker-dealer registrado para execução de ordens ou apresentação de capital (situação rara no segmento de avaliações simuladas, mais comum quando uma prop firm constitui uma entidade de corretagem regulada, como é o caso da TopstepX, da Topstep). Afiliados que utilizem o selo “regulado pela FINRA” devem circunscrever a afirmação à entidade específica que detém o registro — não à prop firm em si — e referenciar o registro BrokerCheck do broker-dealer correspondente. O uso genérico de expressões como “prop firm regulada pela FINRA” é uma das formas mais rápidas de perder credibilidade junto a um público leitor que verifica as informações divulgadas.